大行评级丨大摩：药明康德首季业绩胜预期 予其目标价85港元及“增持”评级
2025-04-29 11:12:54 星期二 大行评级
摩根士丹利发表研究报告指，药明康德首季收入及非通用会计准则经调整纯利分别录得96.5亿元及26.8亿元，胜过该行预期。其中最主要的动力为美国及欧洲市场，收入分别按年增28%及26%，合共贡献收入的近80%。另外，公司持续经营业务积压订单按年扩张47%至523.3亿元，按首季的速度计，约相当于5至6个季度。
该行亦提到作为内地的合同开发及生产组织(CDMO)公司，药明康德的基本面(即资本开支、产能、积压订单及收入走势)依然强劲，予其H股目标价85港元，评级“增持”。